av资料库             招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录        招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金           （A 类份额）基金居品尊府摘录                                   编制日历：2025 年 1 月 3 日                   送出日历：2025 年 1 月 6 日  本摘录提供本基金的蹙迫信息，是招募发挥书的一部分。  作出投资决定前，请阅读完好的招募发挥书等销售文献。 一、居品大略             招商上证概述指数 基金简称                      基金代码          018383             增强发起式             招商上证概述指数 下属基金简称                    下属基金代码        018383             增强发起式 A             招商基金经管有限                    中国工商银行股份 基金经管东谈主                     基金托管东谈主             公司                          有限公司 基金合同收效日     - 基金类型        股票型           来往币种          东谈主民币 运作方法        世俗灵通式 灵通频率        每个灵通日                           初始担任本基金基 基金司理        邓童            金司理的日历                           证券从业日历        2012 年 7 月 2 日             《基金合同》收效之日起满三年后的对应日，若基金钞票净值低于             开基金份额合手有东谈主大会审议，且不得通过召开基金份额合手有东谈主大会 其他             的方法延续《基金合同》期限。如届时灵验的法律法则或中国证监             会法则发生变化，上述断绝法则被取消、更动或补充的，则本基金             按照届时灵验的法律法则或中国证监会法则实施。 二、基金投资与净值进展 （一）投资谋划与投资策略   投资者可阅读本基金《招募发挥书》“基金的投资”章节了解把稳情况。         本基金通过数目化的投资方法与严格的投资顺次贬抑，力务好意思满至极标         的指数的事迹进展，谋求基金钞票的长久升值。同期力求适度本基金净 投资谋划         值增长率与事迹比较基准之间的日均追踪偏离度的完全值不跳跃 0.5%，         年化追踪纰缪不跳跃 8.0%。           本基金的投资规模为具有邃密流动性的金融器用，包括国内照章刊行上           市的股票和存托凭据（包括主板、创业板过甚他中国证监会允许基金投 投资规模           资的股票和存托凭据）                    、港股通方向股票、债券（包括国债、央行单子、           金融债券、企业债券、公司债券、中期单子、短期融资券、超短期融资            招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录          券、次级债券、政府复古机构债券、政府复古债券、方位政府债券、可          调度债券（含可折柳来往可转债）、可交换债券过甚他经中国证监会允许          投资的债券） 、钞票复古证券、债券回购、同行存单、银行入款（包括协          议入款、依期入款、见告入款过甚他银行入款）、货币阛阓器用、股指期          货、国债期货、股票期权以及法律法则或中国证监会允许基金投资的其          他金融器用，但须合适中国证监会的联系法则。          本基金可根据联系法律法则和基金合同的商定，参与融资业务和转融通          证券出借业务。          如法律法则或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金经管东谈主在履行          稳当方法后，不错将其纳入投资规模。          本基金投资于股票、存托凭据钞票的比例不低于基金钞票的 80%，其中          港股通方向股票投资比例不跳跃本基金股票钞票的 50%；投资于方向指          数成份券（含存托凭据，下同）过甚备选成份券（含存托凭据，下同）          的钞票不低于非现款基金钞票的 80%。每个来畴昔日终在扣除国债期货、          股指期货、股票期权合约需交纳的来往保证金后，应当保合手不低于基金          钞票净值 5%的现款或到期日在一年以内的政府债券，其中，现款不包括          结算备付金、存出保证金、应收申购款等。股指期货、国债期货和股票          期权过甚他金融器用的投资比例依照法律法则或监管机构的法则实施。          本基金可根据投资策略需要或不同树立地阛阓环境的变化，遴荐将部分          基金钞票投资于港股通方向股票或遴荐不将基金钞票投资于港股通方向          股票，基金钞票并非势必投资港股通方向股票。          若是法律法则对基金合同商定投资组合比例闭幕进行变更的，待履行相          应方法后，以变更后的法则为准。          方向指数：上证概述指数。          本基金动作增强指数型基金，以追踪方向指数为主，一般情况下保合手各          类钞票树立的基本褂讪，与此同期，在概述考量系统性风险、各样钞票          收益风险比值、股票钞票估值、流动性条目、申购赎回以及分成等成分          后，在灵验适度基金追踪纰缪的前提下，对基金钞票进行合理树立。 主要投资策略          本基金其他主要投资策略包括：股票投资策略、港股投资策略、债券投          资策略、股指期货投资策略、国债期货投资策略、股票期权投资策略、          钞票复古证券投资策略、存托凭据投资策略、参与融资及转融通证券出          借业务投资策略。          上证概述指数收益率×95%+中国东谈主民银行东谈主民币活期入款利率（税后） 事迹比较基准          ×5%          本基金是股票型基金，其预期风险收益水平高于债券型基金及货币阛阓          基金。          本基金钞票投资于港股通方向股票，会濒临港股通机制下因投资环境、          投资方向、阛阓轨制以及来往法则等各别带来的专有风险，包括港股市 风险收益特征   场股价波动较大的风险（港股阛阓实行 T+0 反转来往，且对个股不设涨          跌幅闭幕，港股股价可能进展出比 A 股更为剧烈的股价波动）、汇率风险          （汇率波动可能对基金的投资收益酿成损失）  、港股通机制下来畴昔不连          贯可能带来的风险（在内地开市香港休市的情形下，港股通不成平淡交          易，港股不成实时卖出，可能带来一定的流动性风险）等。 （二）投资组搭伙产树立图表/区域树立图表             招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录 （三）自基金合同收效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期事迹比较基 准的比较图 三、投成本基金波及的用度 （一）基金销售联系用度   以下用度在认购/申购/赎回基金经由中收取：            份额（S）或金额（M）/    用度类型                 收费方法/费率                  备注              合手有期限（N）                M＜100 万元         1.00%            -       认购费                M＜100 万元         1.20%            - 申购费（前收费）                     N＜7 天       1.50%            -       赎回费   注：基金经管东谈主不错针对特定投资东谈主（如待业金客户等）开展费率优惠行为，详见基金 经管东谈主发布的联系公告。 （二）基金运作联系用度   以下用度将从基金钞票中扣除： 用度类别          收费方法/年费率或金额               收取方 经管费             年费率：0.80%               基金经管东谈主和销售机构 托管费             年费率：0.10%               基金托管东谈主 销售服务费           -                       销售机构 审计用度            -                       管帐师事务所 信息流露费           -                       法则流露报刊 指数许可使用费         -                       指数编制公司                 《基金合同》收效后与基金相                 关的讼师费、基金份额合手有东谈主                 大会用度、证券来往用度、基                 金的银行汇划用度、基金联系                 账户的开户及爱护用度等费 其他用度                                    联系服务机构                 用，以及按照国度谋划法则和                 《基金合同》商定，不错在基                 金财产中列支的其他用度。费                 用类别详见本基金《基金合                 同》及《招募发挥书》或其更               招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录                  新。   注：1、本基金来往证券、基金等产生的用度和税负，按试验发生额从基金钞票扣除。 额类别用度，且年金额为预估值，最终试验金额以基金依期敷陈流露为准。 （三） 基金运作概述用度测算   若投资者认购/申购本基金份额，在合手有技术，投资者需开销的运作费率如下表：                      基金运作概述费率（年化）           -                         -   注：基金经管费率、托管费率、销售服务费率（若有）为基金现行费率，其他运作用度 以最近一次基金年报流露的联总计据为基准测算。 四、风险揭示与蹙迫领导 （一）风险揭示   本基金不提供任何保证。投资者可能损失投成本金。   投资有风险，投资者购买基金时应负责阅读本基金的《招募发挥书》等销售文献。   一）本基金特定风险如下：   方向指数并不成完全代表通盘这个词股票阛阓。方向指数成份券的平均呈文率与通盘这个词股票阛阓 的平均呈文率可能存在偏离。   方向指数成份券的价钱可能受到政事成分、经济成分、上市公司筹画状态、投资东谈主心思 和来往轨制等各式成分的影响而波动，导致指数波动，从而使基金收益水平发生变化，产生 风险。   由于方向指数调养成份券或变更编制方法、方向指数成份券发生配股或增发等步履导致 成份券在方向指数中的权重发生变化、成份券派发现款红利、新股市值配售、成份券摘牌、 流动性差等原因使本基金无法实时调养投资组合以及与基金运作联系的用度等成分使本基 金产生追踪偏离度和追踪纰缪。   本基金力求适度本基金净值增长率与事迹比较基准之间的日均追踪偏离度的完全值不 跳跃 0.5%，年化追踪纰缪不跳跃 8.0%，但因方向指数编制法则调养或其他成分可能导致跟 踪纰缪跳跃上述规模，本基金净值进展与指数价钱走势可能发生较大偏离。   本基金的方向指数由指数编制机构发布并经管和爱护，畴昔指数编制机构可能由于各式 原因住手对指数的经管和爱护，本基金将根据基金合同的商定自该情形发生之日起十个服务 日向中国证监会敷陈并建议处理决议，如更换基金方向指数、调度运作方法，与其他基金合 并、或者断绝基金合同等，并在 6 个月内召集基金份额合手有东谈主大会进行表决，基金份额合手有 东谈主大会未到手召开或就上述事项表决未通过的，基金合同断绝。投资东谈主将濒临更换基金方向 指数、调度运作方法，与其他基金合并、或者断绝基金合同等风险。   自指数编制机构住手方向指数的编制及发布至处理决议确依技术，基金经管东谈主应按照指 数编制机构提供的最近一个来畴昔的指数信息战胜基金份额合手有东谈主利益优先原则保管基金           招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录 投资运作，该技术由于方向指数不再更新等原因可能导致指数进展与联系阛阓进展有在各别， 影响投资收益。   方向指数成份券可能因各式原因临时或长久停牌，发生成份券停牌时，基金可能因无法 实时调养投资组合而导致追踪偏离度和追踪纰缪扩大。   根据基金合同的商定，因方向指数的编制与发布等原因，导致原方向指数不宜络续动作 本基金的投资方向指数及事迹比较基准，本基金可能变更方向指数，基金的投资组合随之调 整，基金收益风险特征可能发生变化，投资东谈主需承担投资组合调养所带来的风险与成本。   根据本基金的投资谋划和投资策略，为了获取至极指数的投资呈文，不错在被迫追踪指 数的基础上进行一些优化调养，如在一定幅度内镌汰或提高成份券的权重、替换或者加多一 些非成份券。调养投资组合的决策存在一定的不细目性，其投资收益率可能高于指数收益率 但也有可能低于指数收益率。   本基金可投资港股通方向股票，在来往时间内提交订单依据的港币买入参考汇率和卖出 参考汇率，并未便是最终结算汇率。港股通来畴昔日终，中国证券登记结算有限职责公司进 行净额换汇，将换汇成本按成交金额分管至每笔来往，细目来往试验使用的结算汇率。故本 基金投资濒临汇率风险。   （1）本基金将通过内地与香港股票阛阓来往互联互通机制投资于香港阛阓，在阛阓进 入、投资额度、可投资对象、来往法则、税务策略等方面都有一定的闭幕，而且此类闭幕可 能会束缚调养，这些闭幕成分的变化可能对本基金干涉或退出当地阛阓酿成圮绝，从而对投 资收益以及平淡的申购赎回产生平直或辗转的影响。   （2）香港阛阓来往法则有别于内地 A 股阛阓法则，此外，在互联互通机制下参与香港 股票投资还将濒临包括但不限于如下特殊风险： 者将濒临在停市技术无法进行港股通来往的风险；出现内地来往所证券来往服务公司认定的 来往极端情况时，内地来往所证券来往服务公司将可能暂停提供部分或者一齐港股通服务， 投资者将濒临在暂停服务技术无法进行港股通来往的风险； 得的港股通股票之外的联交所上市证券，只可通过港股通卖出，但不得买入，来往所另有规 定的除外；因港股通股票权益分配或者调度等情况取得的联交所上市股票的认购权柄在联交 所上市的，不错通过港股通卖出，但不得行权；因港股通股票权益分拨、调度或者上市公司 被收购等所取得的非联交所上市证券，不错享有联系权益，但不得通过港股通买入或者卖出； 结算对投资者设定的意愿搜集期比香港结算的搜集期稍早终局；投票莫得权益登记日的，以 投票截止日的合手有动作缱绻基准；投票数目超出合手非凡量的，按照比例分互助手有基数。以上 所述成分可能会给本基金投资带来特殊来往风险。   金融繁衍品是一种金和会约，其价值取决于一种或多种基础钞票或指数，其评价主要源 自于对挂钩钞票的价钱与价钱波动的预期。投资于繁衍品需承受阛阓风险、信用风险、流动           招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录 性风险、操气魄险和法律风险等。由于繁衍品频繁具有杠杆效应，价钱波动譬如向器用更为 剧烈，巧合候比投资方向钞票要承担更高的风险。况兼由于繁衍品订价十分复杂，不稳当的 估值有可能使基金钞票濒临损失风险。   股指期货接收保证金来往轨制，由于保证金来往具有杠杆性，当出现不利行情时，股价 指数轻细的变动就可能会使投资者权益遭遇较大损失。股指期货接收逐日无欠债结算轨制， 若是莫得在法则的时间内补足保证金，按法则将被强制平仓，可能给投资带来首要损失。   国债期货接收保证金来往轨制，由于保证金来往具有杠杆性，当相应期限国债收益率出 现不利变动时，可能会导致投资东谈主权益遭遇较大损失。国债期货接收逐日无欠债结算轨制， 若是莫得在法则的时间内补足保证金，按法则将被强制平仓，可能给投资带来首要损失。   本基金参与股票期权来往以套期保值为主要方针，投资股票期权的主要风险包括价钱波 动风险、阛阓流动性风险、强制平仓风险、合约到期风险、行权失败风险、来往背约风险等。 影响期权价钱的成分较多，巧合会出现价钱较大波动，而且期权有到期日，不同的期权合约 又有不同的到期日，若到期日本日莫得作念好行权准备，期权合约就会作废，不再有任何价值。 此外，行权失败和交收背约亦然股票期权来往可能出现的风险，期权义务方无法在到期日备 皆足额资金或证券用于交收践约，会被判为交收背约并受罚，相应地，行权投资者就会濒临 行权失败而失去来往契机。   （1）信用风险：基金所投资的钞票复古证券之债务东谈主出现背约，或在来往经由中发生 交收背约，或由于钞票复古证券信用质料镌汰导致证券价钱下落，酿成基金财产损失。   （2）利率风险：阛阓利率波动会导致钞票复古证券的收益率和价钱的变动，一般而言， 若是阛阓利率飞腾，本基金合手有钞票复古证券将濒临价钱下落、本金损失的风险，而若是市 场利率下落，钞票复古证券利息的再投资收益将濒临下落的风险。   （3）流动性风险：受钞票复古证券阛阓规模及来往活跃进度的影响，钞票复古证券可 能无法在吞并价钱水平上进行较大数目的买入或卖出，存在一定的流动性风险。   （4）提前偿付风险：债务东谈主可能会由于利率变化等原因进行提前偿付，从而使基金资 产濒临再投资风险。   本基金可根据法律法则的法则参与融资，可能存在杠杆风险和敌手方来往风险等融资业 务专有风险。   本基金可参与转融通证券出借业务，濒临的风险包括但不限于：（1）流动性风险：面 临大额赎回时，可能因证券出借原因发生无法实时变现支付赎回款项的风险；（2）信用风 险：证券出借敌手方可能无法实时送还证券、无法支付相应权益赔偿及借约用度的风险；（3） 阛阓风险：证券出借后可能濒临出借技术无法实时处置证券的阛阓风险。   本基金的投资规模包括存托凭据，可能濒临存托凭据价钱大幅波动甚而出现较大亏空的 风险，以及与存托凭据刊行机制联系的风险，包括存托凭据合手有东谈主与境外基础证券刊行东谈主的 鼓舞在法律地位、享有权柄等方面存在各别可能激勉的风险；存托凭据合手有东谈主在分成派息、 旁边表决权等方面的特殊安排可能激勉的风险；存托条约自动贬抑存托凭据合手有东谈主的风险； 因多地上市酿成存托凭据价钱各别以及波动的风险；存托凭据合手有东谈主权益被摊薄的风险；存 托凭据退市的风险；已在境外上市的基础证券刊行东谈主，在合手续信息流露监管方面与境内可能 存在各别的风险；境表里法律轨制、监管环境各别可能导致的其他风险。   债券回购为晋升基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。举例：回购来往中， 来往敌手在回购到期时不成偿还一齐或部分证券或价款，酿成基金钞票损失的风险；回购利               招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录 率大于债券投资收益而导致的风险；由于回购操作导致投资总量放大，进而放大基金组合风 险的风险；债券回购在对基金组合收益进行放大的同期，也放大了基金组合的波动性（标准 差），基金组合的风险将会加大；回购比例越高，风险闪现进度也就越高，对基金净值酿成 损失的可能性也就越大。如发生债券回购交收背约，质押券可能濒临被处置的风险，因处置 价钱、数目、时间等的不细目，可能会给基金钞票酿成损失。 在不变调本基金投资谋划的前提下，本基金可变更为该增强 ETF 的集会基金。投资者还有可 能濒临《基金合同》相应修改的风险。 合同》自动断绝并按其商定方法进行算帐，无需召开基金份额合手有东谈主大会审议，且不得通过 召开基金份额合手有东谈主大会的方法延续《基金合同》期限。如届时灵验的法律法则或中国证监 会法则发生变化，上述断绝法则被取消、更动或补充的，则本基金按照届时灵验的法律法则 或中国证监会法则实施。因此本基金有濒临自动算帐的风险。    二）本基金濒临的其他风险如下： （4）上市公司筹画风险；（5）购买力风险； 产的流动性风险评估；（3）多量赎回情形下的流动性风险经管表率；（4）实施备用的流动 性风险经管器用的情形、方法及对投资者的潜在影响； 他风险。    具体内容详见本基金《招募发挥书》。 （二）蹙迫领导   中国证监会对本基金召募的注册，并不标明其对本基金的价值和收益作出本体性判断或 保证，也不标明投资于本基金莫得风险。   基金经管东谈主依照恪称连累、淳厚信用、严慎辛苦的原则经管和运用基金财产，但不保证 基金一定盈利，也不保证最低收益。   基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额合手有东谈主和基金合同确当事东谈主。   各方当事东谈主首肯，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》谋划的一切争议，如经 友好协商未能处理的，应提交深圳海外仲裁院，根据该院届时灵验的仲裁法则进行仲裁， 仲裁地点为深圳，仲裁裁决是终局性的并对各方当事东谈主具有贬抑力。   基金居品尊府摘录信息发生首要变更的，基金经管东谈主将在三个服务日内更新，其他信息 发生变更的，基金经管东谈主每年更新一次。因此，本文献内容比拟基金的试验情况可能存在一 定的滞后，如需实时、准确获取基金的联系信息，敬请同期情怀基金经管东谈主发布的联系临时 公告等。 五、其他尊府查询方法   以下尊府详见基金经管东谈主网站 www.cmfchina.com 客服电话：400-887-9555   ●《招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金基金合同》、   《招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金托管条约》、            招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金（A 类份额）基金居品尊府摘录  《招商上证概述指数增强型发起式证券投资基金招募发挥书》  ●依期敷陈，包括基金季度敷陈、中期敷陈和年度敷陈  ●基金份额净值  ●基金销售机构及谋划方法  ●其他蹙迫尊府 六、其他情况发挥  无